Появилась ясность относительно перспектив вкладов весной 2020 года. Недавние оценки специалистов вселяют оптимизм и подтверждают надежность имеющихся активов.
Несмотря на то, что эксперты по-прежнему расходятся во мнениях относительно перспектив вкладов в 2020 году, высказываются различные предположения. Рыночная ситуация характеризуется высокой волатильностью, меняясь практически каждые два часа, что не позволяет дать точные прогнозы и гарантии возврата вкладов и получения дивидендов. Тем не менее, предлагаются разнообразные способы защиты сбережений.
Что происходит со вкладами
В марте, после резкого ослабления рубля, вызванного снижением стоимости нефти, на валютном рынке возникла нестабильность. Эта ситуация усугубляется из-за новой волны пандемии. коронавируса и ее отрицательным воздействием на мировую экономику.
В связи с кризисом, все с нетерпением ждали решения Центрального банка Российской Федерации. На фоне сложившейся ситуации некоторые банки незначительно повысили ставки по кредитам. В частности, ипотечные программы стали дороже в банках:
- Росбанк – на 0,7 п. п.;
- Раффайзен – на 0,2 п. п.;
- Юникредит – на 1,5 п. п.
В случае рассмотрения вопроса о сбережениях в иностранной валюте ситуация отличается, так как Правительство США в связи с эпидемией коронавируса, регулятор принял решение о значительном снижении ключевой ставки. В результате, как заявили эксперты всего два часа назад, долларовые вклады в 2020 году могут оказаться менее привлекательными из-за уменьшения процентных ставок.
По словам аналитика инвестиционной компании «Фридом Финанс» Валерия Емельянова, в 2020 году инфляция, как ожидается, достигнет запланированного бюджетного уровня в 4 %. При этом дальнейший рост инфляционных процессов не прогнозируется. Ожидается, что в 2021 году показатели вернутся к значениям предыдущего года.
Прогнозы на ближайшее будущее
Текущая обстановка в стране и мире характеризуется высокой степенью неопределенности, что затрудняет прогнозирование изменений, касающихся вкладов в 2020 году. Прогнозы экспертов, сделанные недавно, могут быть пересмотрены в связи с поступающей информацией об изменении ситуации.
Пессимистичный
Одной из главных причин для беспокойства в настоящее время является вероятность наступления рецессии в российской экономике, которая, по прогнозам, может спровоцировать снижение курса рубля и уменьшить стоимость вкладов. Об этом утверждение главного аналитика «БКС Премьер» Антона Покатовича появилось 2 часа назад.
По оценкам эксперта, к 5 апреля, когда завершится период правления Путина, российская экономика потеряет около 1,5 % ВВП, а в течение 2020 года экономические показатели продолжат снижаться. Схожей точки зрения придерживаются и международные эксперты.
По предварительным оценкам, снижение валового внутреннего продукта страны в течение года составит:
- по оценке главного экономиста ING по России и СНГ Дмитрия Долгина, показатель составил 3 %.
- по мнению старшего экономиста Oxford Economics Евгении Слепцовой, показатель составляет 1,6 %.
- по оценке Софьи Донец, экономиста, специализирующегося на России и СНГ в компании «Ренессанс Капитал», этот показатель составляет 2 %.
К основным негативным факторам отнесены ограничительные карантинные меры и снижение цен на нефть. По мнению аналитиков агентств Fitch и Moody’s, ключевую роль сыграют ближайшие три месяца. Улучшение ситуации может привести к более позитивному прогнозу.
Оптимистичный
Позиция старшего управляющего директора НКР Александра Проклова, высказанная недавно, соответствует мнению ряда экспертов. Он проанализировал ситуацию, основываясь на данных, полученных в период кризиса 2014 года, и объяснил, что ожидает в отношении вкладов в 2020 году.
По словам финансового эксперта, текущие показатели девальвации значительно отличаются от тех, что наблюдались шесть лет назад. Это обусловлено рядом факторов:
- Центробанк сохранил ставку. Данное решение подтвердило уверенность властей в способности справиться с кризисом и оказало стабилизирующее воздействие на ключевых участников рынка.
- Рубль меньше зависит от нефти. Бюджетное правило было разработано после предыдущего нефтяного кризиса, чтобы использовать средства, полученные от продажи природных ресурсов в прошлые периоды, для стабилизации экономической ситуации. Эти накопления достаточны для покрытия расходов в течение полутора лет.
- У РФ нет внешнего долга. В последние годы правительство приложило значительные усилия для сокращения государственного долга. России благодаря этому показатель снизился почти до нуля, что позволило уменьшить зависимость от внешних факторов. Вносимые изменения в Конституцию только усилят суверенитет государства.
Благодаря многоуровневой системе финансовой защиты и накопленному опыту работы в условиях санкционного давления, российская экономика имеет больше возможностей для сохранения стабильности по сравнению с экономиками европейских стран и США.
Как сохранить деньги в кризис
Оставив в стороне экономические трудности, связанные с рецессией и пандемией коронавируса, важно оценить общую эффективность вкладов. В последние годы Банк России последовательно уменьшал ключевую ставку, которая достигла значения в 6,25 %.
Благодаря этой мере россияне получили возможность брать ипотечные кредиты и потребительские займы на выгодных условиях. Вместе с тем, реальная доходность рублевых вкладов оказалась невысокой, поскольку средняя процентная ставка по стране составила 5,92 % при уровне инфляции 4 %.
В текущих обстоятельствах вкладчики могут проявить сдержанность и не спешить извлекать свои средства из банков. В ближайшие месяцы вклады продолжат обеспечивать прежний уровень доходности, что позволит сохранить накопления.
В случае, если приоритетом является получение прибыли, начальник управления клиентской аналитики компании «БКС премьер» Илья Царфин советует применять альтернативные подходы.
- Индивидуальные инвестиционные счета – это инструмент, который может обеспечить высокую доходность и предоставляет возможность получения налоговых вычетов, однако он менее стабилен по сравнению с банковским вкладом. При этом следует принимать во внимание комиссии и другие сопутствующие расходы.
- Облигации могут быть как государственными, так и корпоративными. При правильном подходе к инвестированию, этот инструмент позволяет сохранить стабильность и увеличить доходность в два раза по сравнению с банковскими вкладами.
- Золото — один из традиционных и проверенных временем активов. Однако, поскольку для получения доступа к средствам требуется предварительная продажа драгоценного металла, его эффективность ограничена.
Аналитики советуют воздержаться от приобретения акций и недвижимости в ближайшей перспективе. Рекомендуется дождаться восстановления устойчивости рынка, чтобы избежать значительного снижения стоимости активов. Банковские вклады, как вариант, могут помочь пережить кризис и сохранить сбережения.
Подведем итог
- ЦБ РФ не изменил ключевую ставку.
- Ожидать существенного пересмотра процентных ставок по вкладам в ближайшем будущем не стоит.
- Значительной девальвации рубля не предвидится, однако российская экономика столкнется с рецессией, поскольку была проведена предварительная подготовка к кризисным условиям.
- Представление точных прогнозов относительно середины и конца 2020 года эксперты смогут дать только после завершения квартала, когда станет понятнее экономическая обстановка в России и за рубежом.
